الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

الأثــنين 27 فبـرايــر 2012 :--

الأثنين وافق وزراء مالية اوربا علي خطة الأنقاذ الثانية لليونان والتي يبلغ حجمها حوالي 130مليار يورو , نجت اليونان من افلاس غير منظم في هذا الوقت , بينما الأسواق تترقب البنك المركزي الأوربي هذا الأسبوع لضخ المزيد من السيوله في البنوك عبر برامجه لأقراض الثلاث سنوات , والذي من المتوقع ان يعلنه البنك بعد غد الأربعاء , الأسواق تفاعلت ايجابا مع هذه البيانات قامت بشراء اليورو ودفعت به ليرتفع الي مستوي 1.34 عند نهاية الأسبوع ,

تابعنا ايضا ردة الفعل الأيجابية لبيانات مؤشر ثقة الأعمال في المانيا , حيث ارفعت قراءة مؤشر الifo الي اعلي مستوياته منذ سبع سنوات , هذا عزز من مكاسب اليورو نهاية الأسبوع , نشير ايضا الي السوق قام بشراء الأشاعه ولم يبيع الخبر في الخطة اليونانية الثانيه , والسب في ذلك توقيت توقعات البنك بالأعلان عن الltro . ونتوقع ان تنطبق (شراء الأشاعه وبيع الخبر ) هذا الأسبوع ,

حيث سيبدأ السوق ببيع اليورو هذا الأسبوع , الأعلان السابق لتوفير تدابير الأقراض السابقه(ديسمبر الماضي) تسببت في ارتفاع الطلب علي السندات الأوربيه مما دفع العوائد علي السندات الأيطاليه والأسبانيه الي التراجع , نتوقع ان يحدث العكس هذه المره حيث , سيتراجع الطلب علي السندات وسترتفع العوائد عليها (الذين قاموا بالشراء سيبيعون ) هذا ما نتوقعه هذا الأسبوع , وكما نعلم تأثر سوق العملات بسوق السندات , حيث تعتبر السندات الأوربيه هي مرأة الأزمة , انعدام الثقة في الأقتصاد الأوربي سينعكس علي السندات بأرتفاع العوائد وتراجع أسعار هذه السندات , وهكذا ,

علي صعيد البيانات الأقتصادية الأسبوع الماضي تابعنا محضر الأجتماع السابق لبنك الأحتياط الأسترالي , حيث اشار الي انأتجاه السياسه النقديه سيعتمد علي الوضع الأقتصادي , وان هنالك العديد من المخاطر , السوق يتوقع ان تبقي الفائدة دون تغيير حتي مايو القادم , بالأشاره الي الأوضاع الأقتصاديه الأستراليه نشير الي تأرحج في نمو الناتج المحلي الأجمالي حيث كان 3.1% في الفصل الثاني من العام 2010 , ثم 2.7% للفصل الثالث من نفس العام , ثم 2.7% للفصل الأخير من 2010 , بينما تراجع الي 1% في الفصل الأول من العام 2011 0(الفيضانات الأستراليه) , ارتفع الي 1.9% في الفصل الثاني من 2011 ثم ارتفع الي مستوي 2.5% للفصل الثالث من العام الماضي 2011 ,,

وايضا تابعنا بيانات مؤشر مشتريات المدراء في القطاع الصناعي الصيني حيث أستمرت للشهر الرابع علي التوالي دون مستوي ال50 , وهذا اشاره الي استمرا انكماش القطاع الصناعي الصيني , هذه البيانات مع بيانات توقعات بنمو اقل من 8% للأقتصاد الصيني هذا العام (المصدر جوال بورصات) نتوقع انكعاسها سلبا علي الدولار الأسترالي ,

ثم تابعنا الأسبوع الماضي محضر أجتماع بنك انجلترا المركزي علي الجنيه الأسترليني , حيث اشار المحضر الي (7 اصوات مقابل صوتين ) بشأن التسهيل الكمي , بينما اظهر المحضر ان العضوين (ادم بويسون وديفيد مايلز) طالبوا بأضافة 75مليار باوند , نذكر ان بنك انجلترا المركزي قام بتوسعة برامجة لشراء الأصول (التسهيل الكمي) ب50 مليار باوند اضافة , انعكس هذا سلبا علي الجنيه الأسترليني الذي تراجع بحوالي 160 نقطة يوم الأربعاء , وذلك بتوقع زيادرات قادمة لحجم مشتريات البنك من الأصول , ايضا تارعنا استمرار تراجعات الين بسبب التوسع في المشتريات ايضا , وخسر حوالي 7% هذا الشهر (فبراير) مقابل الدولار , بينما يتداول في ادني مستوياته منذ تسع شهور مقابل اليورو (109.00) , نتوقع استمرار ضعف الين حتي بداية السنة الماليه في اليابان ,,

بدأت تداولات هذا الأسبوع وصندوق النقد الدولي يشترط رفع مصادر صندوق الأستقرار , لرفع مساعداته لليونان , نترقب العديد من البيانات هذا الأسبوع , اليوم سنتابع بيانات المساكن الأمريكيه , اضافة الي تصويت هام في البرلمان الألماني للموافقة علي خطة الأنقاذ الثانية (المصدر جوال بورصات) ,,يوم غدا سنتابع طلبات الســلع المعمره الأمريكيه , وتشير التوقعات الي انكماش الطلب علي السلع المعمره في يناير بحوالي (-1%) ,, 29 فبراير (بعد غد) الأربعاء سنتابع مؤشر أسعار المستهلكين في منطقة اليورو , متوقع ارتفاع طفيف الي مستوي 1.7% في يناير , بعد 1.6% في ديسمبر , اضافة الي العديد من الأصدرات الأخباريه من بينها حديث لبن برنانكي , ومبيعات التجزئه الألمانية ,, يوم الخميس سنتابع التضخم من المانيا , ولمن يتابعون الكرونة السويديه يوم الخميس متوقع تراجع النمو في السويد الي 0.3% متراجعا من 1.3% (قراءة سنوية علي اساس فصلي ) للفصل الثالث , يوم الجمعة سنتابع نمو الناتج المحلي الأجمالي الكندي وتشير التوقعات الي الأرتفاع الي 2.1% مقارنة مع ارتفاع 2.00% (للفصل الثالث) ....

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

الثـــلاثاء 28 فبراير 2012 :-
استطاعت المستشارة الألمانيه ان تكسب اغلبيه ساحقه في البرلمان امس بحصولها علي 496 صوت مقابل 90 صوت معارض لأشتراك المانيا في الخطة الثانيه لليونان , تشير متابعاتنا الي دعم المعارضه لأنجيلا ميركل و وايضا خسرت بعض حلفائها في ائتلاف يمين الوسط ,

وصرحت المستشارة ان أفلاس اليونان وخروجها من منطقة اليورو ستكون اثاره كارثيه , ولابد من تجنب ذلك , ثم اعلنت وكالة ستاندر اند بور امس وضع مستوي تصنيف اليونان عند مستوي التخلف الأختياري عن السداد , لتحلق بفيتش التي خفضت اليونان وكذلك فعلت موديــز , ربما هذه الأعلانات اصبحت لا تؤثر كثير علي الأسواق , نسبة لترقب الســوق لتحرك اكثر فاعليه من البنك المركزي الأوربي ,,

تابعنا في الفتره الماضيه استمرار اسعار البترول في الأرتفاع الي مستويات فوق ال100 دولار للبرميل , وكذلك أسعار الجازولين , تسبب ارتفاع الطلب العالمي , ثم استمرار التوترات الجيوبلوتيكيه , وموضوع ايران , حيث ارتفع الطلب بحظر النفط الأيراني وبأرتفاع التوتر , هذا سيكون له انعكاس علي نمو الأقتصادي العالمي , وايضا ستكون له اثار تضخميه , مثلا في الولايات المتحده , انفاق المستهلكين يشكل 70% من النمو , ارتفاع النفط سيقود لأستحواذ الأنفاق علي الغاز الطبيعي والمحروقات و علي حساب قطاعات الأستهلاك الأخري , مما سيقود انفاق المستهلكين الي التراجع , علي صعيد البيانات الأقتصاديه جدول البيانات لم يحفل بالكثير من الأصدارات , لذا ضغطت اخبار مجموعة العشرين علي تداولات الأمس حيث اشارت المجموعة الي تأخير اشتراط مساعداتها وربا برفع مصادر اليه وصناديق الأنقاذ في المنطقة الأوربيه , دفع السوق امس لشراء الدولار وتحولت حالة المخاطــرة الي Risk Off , ولا يزال السوق مترقب , وتشير متابعتنا الي السوق سيراقب المركزي الأوربي غدا وعينه علي رقمين (550 مليار يورو ومستوي 300 مليار يورو) كلما اقترب حجم السويله من رقم فوق مستوي النصف ترليون يورو هذا سيدعم اليورو مؤقتا جدا , واذا تراجعت السويله عن المستوي الأول (493مليار يورو) سيكون ضد اليورو , وبشكل عام كثير من العوامل نتوقع ان تضغط علي اليورو في الفتره المقبله ..

علي صعيد البيانات الأقتصاديه اليوم . نترقب طلبات السلع المعمره من السوق الأمريكي وتشير التوقعات الي تراجع الي مستوي الصفر ودون ذلك , سنتابع بعض البيانات المتفرقه , حيث حديث من البنك المركزي السوييسري , ثم صباح الغد سنتابع مبيعات التجزئــه الأستراليــه , تشير التوقعات الي أرتفاع هذه المبيعات الي 0.3% الشهر الماضي مقارنة مع هبوط بحوالي (-0.159 في ديسمبر , عليه نتوقع ان يتأثر الدولار الأسترالي بنتجة هذا البيان صباح الغد ....
أتجاهات الســوق :-
تداولات جانبيه في انتظار البنك المركزي الأوربي ..
نتوقع ضعف اليورو بعد بيان الغد
الأسترالي سيتأثر بميبعات التجزئه غد ..

[خالد مصطفى]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

شكرا لك يا هيما

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

الأربــعاء 28 فبــرايــر 2012 :-

الأسواق لا تزال تترقب بيان البنك المركزي اليوم , وكثير من الأحداث والبيانات نتابعها في هذه الفتره , وتابعنا امس اغلاق مؤشر الداو جونز فوق مستوي ال13الف , وتابعنا أستمارار ارتفاعات البترول , هذه العوامل ضاغطة علي الدولار ,

علي صعيد البيانات الأقتصاديه امس , تابعنا التراجعات الحادة لطلبات السلع المعمر الأمريكيه لشهر يناير , ايضا تابعنا احداث ايرلندا والترتيبات لأحراء استفتاء علي الأصلاحات الأوربيه والمعاهدة الأوربيه , ثم صباح اليوم خرجت مبيعات التجزئه الأٍستراليه علي نفس التوقعات , اليوم سنتابع العديد من البيانات حيث بيانات سوق العمل الألماني اضافة الي خطاب للسيد بن برنانكي خلال الفتره الأمريكيه....

اعادة التمويل طويل الأجل (LTRO2) :-

ما هو الLTRO :- أختصار لLong Term Refinancing Operation ,, عبارة عن عمليات اعادة تمويل طويلة الأجل , وتعد احدي اليات السياسه النقديه في البنك المركزي الأوربي , واستخدمها المركزي الأوربي لأول مره في 2008 (لمدة ثلاث شهور) , وهي احدي اليات الطواريء التي يقدمها المركزي للبنوك , مثال لذلك ديسمبر الماضي في 21 , والتي قام الأي سي بي يتقديم حوالي 489مليار يورو , بينما كانت توقعات السوق تشير الي 300مليار يورو , هذه العملية في الأساس لها اكثر من هدف , اهم اهدافها توفير السيوله للمصارف التي لا تستطيع ان تستدين من الأنتربانك , ومن بعضها البعض , ثم يهدف البنك المركزي ايضا الي السيطره علي اسواق السندات , بحيث تقوم البنوك بأستخدام السيوله في شراء سندات لدول أوربيه , وعندما تقدم البنوك علي مثل هذه الخطوة تدفع العوائد علي السندات الي التراجع , وتحقق البنوك عوائد جيدة بعملية كاري تريد في اسواق السندات , حيث استدانت من البنك المركزي بسعر فائدة 1% لثلاث سنوات ..بيتما تتحصل علي فوائد يوميه في السندات الأسبانيه ثملا بحوالي 0.735% , ونشير الي ان هذه العملية تختلف عن التسهيل الكمي الذي تستخدمه امريكا واليابان وبريطانيا , في هذه العملية البنك المركزي الأوربي ليس مباشرا في شراء السندات ولا يدخل الأسواق الثانوية للسندات , ولكن العمليه تحقق نفس الغرض بطريقة غير مباشره (الضغوط علي السندات للتتراجع العوائد عليها لتخفف من تكاليف الأقراض في اوربا ) ,,

اسواق المال اليوم تترقب اعلان البنك المركزي الأوربي لنتائج الخطوة الثانيه في اعادة التمويل طويل الأجل , تشير التوقعات الي 470مليار يورو, بعد الأعلان الأول كانت توقعات السوق تحوم حول ترليون دولار , والان يبدو انها تراجعت الي النصف , في السابق تفاعل سوق العملات مع هذا البيان بأرتفاع كبير لليورو صاحب الأعلان عن النتائج ثم هبوط اقوي عند نهاية اليوم ودفعت اليورو دولار في غضون ايام ليتراجع الي مستوي 1.26 , ثم تبع ذلك ارتفاع مستوي ودائع البنوك عند البنك المركزي الأوربي ,,

السيناريوهات المتوقعه لهذا البيان :-

حجم اعلي من 500مليار يورو (سلبي لليورو)..
اقل من 200 مليار يورو (سلبي لليورو)..
نفس توقعات السوق (فولاتيلتي وهبوط لليورو) ..

تفسير هذه السيناريوهات , ان السوق احتسب حوالي 500مليار يورو علي الأسعار الحاليه , ونتوقع ان كثير من المراكز ستخرج من اسواق السندات , ونتوقع ايضا ان قروض بأعلي من 500 مليار تعني ان ازمة السيوله عميقة في منطقة اليورو , واخيرا نتوقع ان يتفاعل السوق مع هذا البيان وفق (شراء الأشاعه وبيع الخبر) ونقصد به ان السوق سيبدا ببيع اليورو اليوم , بعد ان قام بشرائه في الأيام الماضيه اعتمادا علي بيان اليوم ..

اتجاهات الســـوق :-


نتوقع حركة قوية لزوج اليورو/دولار ..
نتوقع ضعف لليورو نهاية اليوم ..
نتوقع تحول في اتجاه المخاطره اليوم ...

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

الخميــس 1مارس 2012 :-

البنك المركزي الأوربي يفصح امس عن برنامج اقراضه لمدة ثلاث سنوات للبنوك الأوربيه, وبلغ اجمالي هذه القروض حوالي 529مليار يورو اعلي من الحجم السابق(489مليار يورو) بينما تقدم حوالي 800 بنك للأستفادة من هذه القروض (مقارنة مع 500 بنك في السابق) , توقعات السوق كانت محصورة بين 250 مليار وتريلون يورو , وكما توقعنا في تقرير الأمس ان السوق مستوعب وقام بأحتساب هذا في أسعار اليورو بالأمس , عندما كان يتداول عند مستوي 1.3450 , ونسية لذلك لم يستطع اليورو الأستفادة من هذا الأعلان , واستمر السوق في تداولات جانبيه الي ان تحدث برنانكي وبدد امال الأسواق بشأن المرحلة الثالثه من التسهيل الكمي وقال ان نسبة البطاله تتراجع بوتيره اعلي من التوقعات , وان الأقتصاد يتحسن ,

واشار برنانكي الي ان ارتفاعات أسعار النفط ستقود الي تضخم مؤقت لن تتأثر به السياسه النقديه , كما شارنا في تقارير سابقه الي ان برنانكي ظل يكرر هذه التصريحات بأستمرار (ان لا يتخوف من أرتفاع التضخم بسبب ارتفاع أسعار السلع), مما دفع الأسواق لبيع العملات وشراء الدولار , وتغيرت حالة المخاطره الي risk off , ويرجع السبب في ذلك الي عاملين رئيسين , الأول ان أرتفاع عدد البنوك الأوربيه المستفيدة من الltro2 تسبب في تراجع السيوله المتدفقه علي البنوك عندما مقارنة هذا الأمر بالخطوة الأولى , والسبب الثاني تراجع اجتمالات المرحلة الثالثه من التسهيل الكمي الأمريكي..

ايضا تابعنا ردة فعل هذه الأحداث علي مؤشرات الأسهم الأمريكيه أمس , حيث اغلق مؤشر الداوجونز تحت مستوي ال13الف لأول مره منذ 27 فبراير (قبل يومين) , ثم نتابع ايضا أرتفاعات طفيفة في العائد علي السندات الأيطاليه والأسبانيه , كل هذه الأشارات تؤكد التحول الذي حدث في اتجاه المخاطره في اسواق المال منذ امس ,,

علي صعيد البيانات الأقتصاديه التي تابعناها امس , تراجع التضخم الي مستوي 2.6% في منطقة اليورو , وارتفع مستوي اقتراض الأفراد في بريطانيا الشهر الماضي , ثم تابعنا ارتفاع النمو في الولايات المتحدة الأمريكيه الي مستوي 3.00% للفصل الرابع من 2011 بينما كانت التوقعات تشير الي نمو بحوالي 2.8% , ايضا تابعنا ارتفاع مؤشر مشتريات المدراء في منطقة شيكاغو الي مستوي64.0 (توقعات كانت تشير الي 61.6) ,, ثم ارتفعت مخزونات الطاقة في امريكا الي مستوي 4.2 مليون برميل ,, تابعنا صباح اليوم ارتفاع مؤشر مشتريات المدراء في القطاع الصناعي الصيني الي مستوي 51 ,, ثم تابعنا ارتفاع البطاله في فرنسا الي مستوي 9.4% ,, ونترقب اليوم العديد من البيانات الأصدارات الأخباريه , نترقب مؤشر مشتريات المدراء في القطاع الصناعي البريطاني وتشير التوقعات الي 51.9 ,, ثم نتابع مستوي التضخم لمنطقة اليورو حسب تقديرات اليورو ستات , وتشير التوقعات الي 2.6% ,,و الفتره الأمريكيه سنتابع فيها ثلاث أحداث رئيسيه , تعويضات البطاله الأسبوعيه وتشير لقراءات الأولية الي 350الف طلب , ثم سنتابع شهادة برنانكي لليوم الثاني ,, واخيرا سنتابع اهم بيانات الفتره الأمريكيه , مؤشر مشتريات المدراء في القطاع الصناعي الأمريكي حسب تقديرات مؤسسة التزويد الأداري , وتشير التوقعات الي ارتفاع المؤشر الي مستوي54.6 سيتابع السوق اليوم القمة الأوربيه في بروكسل حيث تتم مناقشه المعاهدة الأوربيه للأنضباط المالي ..


اتجاهات الســـوق :-

حالة مخاطره risk off
نتوقع دولار قــــــوي
نتوقع استمرار تراجع اليورو..
يجب مراقبه الشق الثاني من شهادة برنانكي اليوم ..

[خالد مصطفى]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

تقرير موفق يا هيما

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

الجـمعة 2 مارس 2012 :-

الجمعية الدوليه للمشتقات والمبادلات (The International Swap and Derivatives Association) ىISDA وهي المنظمة التي تحدد حدوث الأفلاس , في تصريحها الصحفي قالت ان الأفلاس في اليونان لم يحدث حتي الان , لشرح الجدل الدائر بشأن تأمين السندات اليونانيه , المستثمرين في هذه السندات في السابق كانوا يقوما بالتأمين علي هذه السندات ضد الأفلاس , في اسواق التأمين الثانوية , الان بعد ان اخذ حملة السندات خسائر بحوالي 53% وبعد ان قام البنك المركزي الأوربي بعملية المبادلة , بدأ الأسواق جدلا عن هل افست اليونان ام لا ؟ وبدأ الرعب يدب في اسواق التأمين علي هذه السندات هل ستدفع المؤسسات التأمينيه التعويض في حال افلاس اليونان , الجدل يدور حول 3.2مليار تغطي 200 مليار مستحقه علي الديون اليونانية , ما هو مصير حملة السندات الرافضين قبول اعادة الهيكلة الطوعيه ؟ هذا انعكس يلبا علي سعر اليورو , ثم ارتفعت ودائع البنوك لدي النك المركزي يوم امس الخميس الي مستوي قياسي , اضافة الي ذلك لا تزال شهادة بن برنانكي تضغط علي الأسواق , وما تزال حالة المخاطره هي RISK OFF ,

هبوط اليورو مقابل الدولار بلغ اكثر من 200 نقطة منذ ان اعلن البنك المركزي الخطوة الثانية من الLTRO ,, بنما بدأ الأوربيون قمة في بروكسل يومي الخميس والجمعه لتمتين الوضع المالي ومراقبة الميزانيات , ومن المتوقع التوقيع علي اتفاقية اليوم و وايضا تبحث القمة انضمام صربيا لأتحاد الأوربي ,, تواجه اسبانيا ضغوطا بشأن تخفيض عدزها وقد تطلب مرونة اكثر من شركائها الأوربيون في هذا الشأن ,و وايضا تم اعادة انتخاب فان رمبوي ل30 شهرا رئيسا للأتحاد الأوربي ,,

علي صعيد البيانات الأٌقتصاديه , تابع السوق العديد من البيانات علي مدي الثلاث فترات للسوق , تراجع مؤشر مشتريات للمدراء في القطاع الصناعي البريطاني ,, ثم ارتفاع التضخم في منطقة اليورو الي مستوي 2.7% ,, ثم تراجع تعويضات البطاله الأسبوعيه في امريكا بحوالي 2000 الي مستوي 351الف , ثم تراجع مؤشر مشتريات المدراء في القطاع الصناعي الأمريكي الي مستوي 52.4 , استمر السوق يتابع ما يحدث في اوربا , ضخ سيوله وارتفاع مستوي الودائع في البنك المركزي الأوربي , ثم استكمل هبوطه اليوم الجمعه بضغوط من مالات ازمة الديون وانتقالها الي دول اخري ,

علي صعيد بيانات اليوم تابعنا ارتفاع مؤشر مشتريات المدراء في قطاع الأنشاءات البريطاني الي مستوي 54.3 الشهر الماضي , , لا توجد بيانات امريكيه هامة اليوم , نتوقع ان تنقل الأنظار الي 12 مارس القادم لتستكمل اليونان عملية مبادلة الديون مع القطاع الخاص ...

أتجاهات الســوق :-

دولار قـــوي

نتوقع استمرار ضعف اليورو
نترقب مستوي 1.27 علي اليورو..

[خالد مصطفى]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

جزاك الله خير يا هيما

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

اسبوع جديد من التقارير اليومية

بالتوفيق للجميع ان شاء الله

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

الثــلاثاء 6 مارس 2012 :-

ارتفع الدولار مقابل العملات امس , وبدأت الأسواق هذا الأسبوع تداولاتها بأنحسار شهية المخاطره , مع ارتفاع الطلب علي الملاذ الأمن , بدأت الأسواق الأسوية تراجعاها بعد اعلان الحكومة الصينية توقعاتها للنمو هذا العام اقل من مستوي ال8% لأول مره منذ 2005 , عند مستوي 7.5% ,

هذا التباطو في النمو انعكس علي سوق العملات بتعرض عملات السلع للبيع. اتفاق اليونان مع حملة السندات هو الحدث الأبرز هذا الأسبوع , حيث تسربت بعض المواقف في هذا الشأن امس , حيث اعلنت مجموعة من 12 بنك موافقتها لمبادلة الديون التي تعرضه اليونان من بينها بي ان بي باريبا وبنوك يونانية , نشير الي الترويكا اشترطت ان تتم هذه العمليه في خطة الأنقاذ الثانيه , التي تمت الموافقه عليها سابقا(130مليار يورو) وان اليونان عليها ان تقوم بهذه العمليه التي توفر حوالي 100 مليار يورو , وعرضت خفضا في قيمة الديون بحوالي 53% , واذا اضفنها عليها قيمة الفوائد التي فقدها المستثمرون يكونوا تعرضوا لخسائر تعادل 75% من قيمة السندات , اليونان سنت قانون يسمح لها بأجبار حملة السندات بقبول التسويه في حال الحصول علي نسبة من حملة السندات تعادل 66% قبلوا طواعية عملية مبادلة السندات وهذا القانون اسمته (cac) , تفعيل هذا القانون سيضع اليونان تحت العجز الأختياري عن السداد , وهذا ايضا سيدفع المنظمة الدوليه للمبادلات والمشتقات الي تفعيل عقود التأمين علي السندات ,

وايضا سيدفع البنك المركزي الأوربي الي اتخاذ اجراءات تمنع البنوك اليونانية من الأقتراض من المركزي الأوربي , علي صعيد البيانات الأقتصاديه التي تأثر بها الســوق امس ارتفعت مبيعات التجزئه السويسريه ب4.4% ,,واستمر انكماش قطاع الخدمات الأوربي الشهر الماضي واظهرت نتيجته قراءة 48.8 (دون مستوي ال50) واقل من القراءة السابقه , ثم ارتفع مؤشر مشتريات المدراء في القطاع الصناعي البريطاني بوتيره اقل من توقعات الســوق , حيث كانت التوقعات تشير الي 55 وخرجت النتيجة عند 53.8 ,, ثم تابعنا البيانات الأمريكيه حيث ارتفع مؤشر مشتريات المدراء في قطاع الخدمات الي مستوي57.3 بينما كانت التوقعات تشير الي56.1 ,, اليوم صباحا تابعنا , ارتفاع عجز الحساب الجاري الأسترالي , بينما قام بنك الأحتياط الأسترالي بتثبيت الفائدة عند مستوي 4.25% دون تغيير , واشار البنك الي مخاطر نمو الأقتصاد العالمي و والي الأزمة الأوربيه وتأثيرها علي النمو في منطقة اليورو , وتعرض الدولار الأٍسترالي للبيع بعد هذا البيان , ونشير الي الدولار الأٍترالي يعاني منذ امس متأثرا بالبيانات الصينيه واليوم بيان البنك المركزي اضافة الي الحاله العامة للمخاطره دفعت السوق لبيع الأوزي , ثم تابع السوق انكماس أسعار المساكن في بريطانيا حسب احصاءات الهاليفاكس الي مستوي (-0.5%) ...ثم سنتابع مؤشر مشتريات قطاع الخدمات الكندي لاحقا اليوم ...

يجب الأنتباه الي هذا :-

8مارس = التوقيت النهائي اتنهي اليونان اتفاقها مع حملة السندات ...
9مارس= اجتماع وزراء ماليه منطقة اليورو ...
12 مارس= يجب تنفيذ اتفاق حملة السندات واتمام المبادله ..
20 مارس= 14.5 مليار يورو استحقاق للسندات اليونانيه ...


اتجاهات الســوق اليوم :-


نتوقع استمرار قوة الدولار الأمريكي ..
نتوقع استمرار تراجع اليورو والدولار الأسترالي ..

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

الأربـعاء 7 مارس 2012 :-

وزير الماليه اليوناني يقول ان بلاده ستفعل قانونا يجبر حملة السندات علي قبول التسويه , هذا ما قاله الوزير امس , وهو عكس التقارير السابقه التي كانت تقول ان اليونان بمقدورها ان تكسب موافقه 90% من حملة السندات لأتفاق التسوية لمبادلة الديون , وكم اشرنا في تقارينا السابقة ان هنالك قانونا مثير للجدل , يخص السندات , ونشير الي الدين اليوناني 90% منه تحت القانون اليوناني بينما 10% فقط تمت وفقا لقوانين اجنبية , الحكومة اليونانية تحتاج الي موافقه 66.6% , لتفعيل هذا القانون المسمي(Collective Action Clauses) وتختصر بCAC , هذه التصريحات من وزير المالية اليوناني ضغطت علي الأسواق امس, وكما نشير منذ بداية هذا الأسبوع هذا هو الحدث الأبرز الذي يحرك الأسواق منذ الأسبوع الماضي , والسوق يترقب نتائجه في وقت متأخر من يوم الخميس,ومتابعتنا لهذا الحدث تشير الي اربعة صناديق معاشات في اليونان في طريقها لرفض هذا الأتفاق وتحتفظ بحوالي 2 مليار يورو من السندات اليونانيه , بينما العديد من الممانعه ستأتي من صناديق التحوط الذين يروا ان مكاسبهم في كل الحالات لن تتغير , وانهم اذا اجبروا علي القبول بالتسويه سيتحصلون علي نفس المييزات التي سيتحصل عليها ال66.6% , ,,

امس دعاء السيد/ايفانجليوس فينزليوس (وزير الماليه اليوناني) الي اجتماع ضم بنوك ومؤسسات ماليه لممارسه بعض الضغوط لقبول التسوية وقبول 53% خسائر في قيمة السندات الحكومية التي يحملونها , وايضا سيعملوا علي تقويض هذا الأتفاق لتفعيل تعويض عقود التأمين علي هذه السندات , السؤال الهام الذي ننتظر اجابته يوم الخميس , ليس ان تسيطيع اليونان الحصول علي تأيد وموافقه من حملة السندات و ولكن هو ماذا سترتب علي هكذا اتفاق , وهل تستطيع اليونان اجراء هذه التوسية دون تفعيل القانون اليوناني المثير للجدل ؟ واذا تم تفعيل هذا القانون وتم اجبار بعض من حملة السندات علي القبول بالتسويه وعملية مبادلة الديون ! هل سيتم توصيف هذا عجز عن السداد وستكون ردة فعل السوق سلبيه لليورو؟ تحوطا من كل هذه التداعيات التي ستصاحب هذا الأعلان ننوه الي اننا سنتوقف عن المضاربة بيعا يوم الخميس حتي نستبين ثم نستمر في بيعنا لليورو الأسبوع القادم , بأفتراض ان المشكلة لا تزال قائمة , وان السوق الان شديد التركزي مع اليونان ومع العلم ان هذه الخطوة هي احد شروط , الترويكا لمنح اليونان خطة الأنقاذ الثانية ,

بالأنتقال الي موضوع اخر وهو نمو الأقتصاد العالمي , حيث اعلنت الصين نمو اقتصادها هذا العام بحوالي 7.5% وهو ادني مستوي منذ 2005 , بينما اظهرت بيانات النمو الأوربي امس انكماش الأقتصاد الأوربي بحوالي (-0.3%) للفصل الرابع في العام 2011 , وصباح اليوم اظهرت البيانات الأستراليه نمو الأقتصاد بوتيره اقل من توقعات السوق , هذا اذا اضفناه الي موضوع اليونان والدائنين نجده المتسبب في حالة المخاطره التي تنتظم الأسواق RISK OFF ,

علي صعيد البيانات الأقتصاديه التي يترقبها السوق اليوم , الأحتياطي النقدي السويسري نترقبه خلال الفتره الأوربيه , وهو من البيانات الهامة التي توضح تحركات البنك المركزي السويسري في السوق , ثم نترقب ارتفاع طلبات المصانع الألكانيه الشهر الماضي بحوالي 0.5% . الجلسة الأمريكيه نترقب منها مستوي استحداث الوظائف في القطاع الخاص الأمريكي (0عبر المعالجة الألية) , وتشير التوقعات الي استحداث 200الف وظيفه في شهر فبراير , ومتوقع ايضا تراجع طلبات تصاديق البناء الجديده في كندا , ثم يتابع السوق اعلان الفائدة النيوزلنديه , متوقع تثبيتها عند مستوي 2.50% ,, صباح الغد نترقب بيانا سوق العمل الأستراليه , حيث تشير التوقعات الي تباطوء استحداث الوظائف , مع ارتفاع نسبة البطاله الي نسبة 5.2% ...

يجب الأنتباه الي هذا :-

8مارس = التوقيت النهائي اتنهي اليونان اتفاقها مع حملة السندات ...
9مارس= اجتماع وزراء ماليه منطقة اليورو ...
12 مارس= يجب تنفيذ اتفاق حملة السندات واتمام المبادله ..
20 مارس= 14.5 مليار يورو استحقاق للسندات اليونانيه ...

اتجاهات الســـوق:-

نتوقع استمرار ضعف الدولار الأٍسترالي.
نتوقع ضعف اليورو ...
نترقب البنك المركزي السويسري اليوم ..

[محمد عبده]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

من اهم مواضيع المنتدى

وانا ببدأ يومي بقراءة هذا التقرير صباحا كل يوم

شكرا جزيلا لك هيما

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

من اهم مواضيع المنتدى

وانا ببدأ يومي بقراءة هذا التقرير صباحا كل يوم

شكرا جزيلا لك هيما

شكرا لك جزيلا عزيزي محمد

ويارب اكون بقدر افيدك وافيد كل اصدقائي الكرام هنا في المنتدى

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

الخميــس 8 مارس 2012:-

يجتمع اليوم البنك المركزي الأوربي لأعلان سعر الفائدة , من غير المتوقع ان يغير من الفائدة في اجتماع اليوم , وبعد السيوله التي يقوم بتوفيرها البنك للجهاز المصرفي في منطقة اليورو والتي بغلت حوالي ترليون يورو خلال الأربع أشهر الماضيه و من المتوقع ان يبقي البنك اليوم الفائدة دون تغيير ليراقب تأثير هذه الأجراءات الت يقوم بها , اضافة الي احتافظه بأدوات يمكن أن يلجأ اليها مستقبلا ,

ايضا سيقوم البنك بالأفصاح عن توقعاته للنمو والتضخم في منطقة اليورو للفتره المقبله , البيانات الأقتصاديه الأخيره لمنطقة اليورو ستكون ضاغطة علي اجتماع اليورو , بعد اعلان انكماش النمو في منطقة اليورو للفصل الرابع من 2011 , اضافة الي توقعات المفوضية الأوربيه بالأنكماش خلال العام 2012 بحوالي (-0.3%) هذا يجعل السق يتوقع اشارات لخفض الفائدة , لذا سيكون المؤتمر الصحفي للسيد دراغي مهما ومؤثرا اليوم , ونشير الي ان كل الأنظار ستتجه الي اليونان ,

لذا اذا لم يحفل هذا الأجتماع بجديد , سينقل السوق اهتمامه بالأتفاق اليوم في وقت متأخر من اليوم , ثم سيتابع السوق بنك انجلترا المركزي واعلان الفائدة وبرنامج مشتريات البنك من الأصول , نشير الي البنك يبقي الفائدة عند مستوي (0.5%) دون تغيير منذ مارس 2009 , وبلغت مشترياته من الأصول حوالي 325مليار باوند , ونعلم ان التضخم ومستوياته من اهم المؤشرات التي ينظر اليها البنك , منذ اغسطس الماضي2011 كان التضخم عند مستوي 4.5% , ثم ارتفع الي مستوي 5.2% في سبتمبر الماضي , وتراجع الي مستوي 5% في اكتوبر , ثم تراجع ايضا في نوفمبر الي مستوي 4.8% , والي مستوي 4.2% في ديسمبر , وتراجع الي مستوي 3.6% في يناير الماضي , نشير الي البنك في مارس من العام 2009 هو التاريخ الذي قام فيه البنك بتخفيض الفائدة الي ادني مستوياتها من 300عام , ثم ايضا قام لأول مره بشراء 75مليار باوند (تسهيل كمي) من غير المتوقع ان يغير بنك انجلترا المركزي الفائدة اليوم وايضا نتوقع يحتفظ بنفس مشتوي مشترياته من الأصول , , اليوم عند الساعه الثامنة مساء بتوقيت غرينتش , الحادية عشر بتوقيت مكه ستعلن اليونان عن تفاصيل اتفاقها مع الدائنين , لمقايضة (تبادل) حوالي 206 مليار يورو سندات يونانية , وفقدان حوالي 53% من قيمة هذه السندات , وعندها ستعلن اليونان عدد مستثمري القطاع الخاص الذي وافقوا لأجراء عملية المبادلة , وكما اشرنا امس الي ان اليونان تحتاج الي موافقة 95% من حملة السندات للمبادلة الطوعيه , هذا الأتفاق الطوعي من المتوقع عدم حدوثه مما حدا بالسياسين اليونانيين اجازة قانون (تشريع) يسمح لهم بأجبار بعض من حملة السندات لقبول اتفاق المبادلة , وتم تحديد نسبة 66% نسبة موافقه لتفعيل هذا القانون ,, بينما اذا انخفضت نسبة القبول بالأتفاق الي ما دون ال66% عندها ستعلن الكثير من الجهات عجز اليونان عن السداد وافلاسها ..

السيناريوهات التي ستصاحب الخبر اليوناني :-

السيناريو الأول : موافقه 95% من حملة السندات (جيد لليورو)
السيناريو الثاني : موافقة 66% من حملة السندات (غير جيد لليورو)
السيناريو الثالث : موافقة اقل 66% من حملة السندات (كارثي لليورو)


علي صعيد البيانات الأقتصاديه التي اثرت علي تداولات الأمس , تابع السوق ارتفاع الأحتياطي النقدي للبنك المركزي السويسري الي 224مليار فرنك , ثم ارتفع مستوي توظيف القطاع الخاص في الولايات المتحدة الأمريكيه عبر المعالجة الألية للبيانات , ثم قام بنك الأحتياط النيوزلندي بتثبيت الفائدة علي الدولار النيوزلندي عند مستوي 2.5% ,, صباح اليوم ارتفعت نسبة البطاله الأستراليه الي مستوي 5.2% (كما كان متوقعا) , ثم خسر سوق العمل الشهر الماضي حوالي 15 الف وظيفه ,, اليوم نترقب العديد من البيانات هذا اليوم نترقب ثلاث بنوك مركزيه المركزي الأوربي , وبنك انجلترا المركزي ثم البنك المركزي الكندي ومن غير المتوقع ان نري تغيير في هذه البيانات .. كما ذكرنا امس سنتوقف عن المضاربه بيعا اليوم حتي خروج بيان اليونان

أتجاهات الســـوق :-

تحول في حالة المخاطره الي Risk ON
نتوقع تداولات جانبيه حتي خروج بيان اليونان ..
نتوقع استمرار ضعف اليورو..

[hemaaa20032004]

رد: الفوركس و التقارير الاقتصادية الفنية اليومية

الجمعــة 9 مارس 2012 :-

وتستمر فصول الدراما اليونانيه !! اعلنت اليونان اليوم الساعه التاسعة صباحا بتوقيت مكه , تفاصيل اتفاقها مع الدائنين لعملية مبادلة للسندات (في عملية هي الأكبر في تاريخ اسواق المال) حيث قام حوالي 85.8% من حملة السندات (تحت القانون اليوناني) بالموافقه علي الأشتراك الطوعي في هذه الأتفاقيه ,

بينما بلغت مشاركة حملة السندات (تحت قوانين اخري )حوالي 69% ويحتفظون بحوالي 18 مليار يورو من السندات اليونانيه (جوال بورصات هو المصدر لهذه البيانات) , واشارت وزارة الماليه اليونانية في بيانها الصادر اليوم ان اجمالي السندات التي ستتم مقايضتها (تحت القانون اليوناني 9 تبلغ 172 مليار يورو , بينما ستستمر مهلة حملة السندات (تحت القوانين الأجنبيه الأخري) حتي 23 مارس الحالي للحاق والأشتراك في هذه الأتفاقيه , وسيتم تفعيل قانون الcac وهو قانون يجبر حملة السندات مبادلة الديون , وعند تفعيل هذا القانون ستصبح المشاركه في هذا الأتفاق حوالي (95.7%) وبحجم سندات سيبلغ حوالي 197مليار يورو ,, سيعقد وزير الماليه اليوناني مؤتمر صحفيا اليوم وايضا هنالك اجتماع لوزراء ماليه منطقة اليورو اضافة الي اجتماع للهيئه العالميه للمشتقات والمبادلات ايضا اليوم ,

من المتوقع ان يثير تفعيل اليوم لقانونها لأجبار حملة السندات و الكثير من اللغط في اسواق السندات , لذا سيكون قرار الisda هاما اليوم , مبدئيا نقول ان استخدام الcac ضاغط علي اليورو ونتوقع ان تستمر ضغوط البيع علي اليورو ,

تابعنا امس صعود العملات مقابل الدولار امتداد لأرتفاعها منذ الجلسه الأمريكيه ليوم الأربعاء , وبدأت اليوم هبوط بعد اعلان الأتفاق اليوناني, وكما اشرنا اعلاه ان السوق متخوف من اعلان حالة أئتمانية من جراء اجبار بعض من حملة السندات للأشتراك في هذا الأتفاق و اضافة الي ان العملية برمتها هي اعادة هيكلة للديون اليونانية (طوعا او كرها) وخسارة حملة السندات لحوالي 76% من قيمة السندات التي يحملونها هذا عجز عن السداد ترتب عليه اضرار لحملة السندات , العائد علي السندات اليونانيه ذات العشر سنوات الان هو 36.56% , نشير الي نسبة البطاله في اليونان الان 21% ,, وغير قادرة علي تحقيق نمو , حيث انكمش اقتصادها في الربع الرابع من العام الماضي بحوالي 7.5% ...نتوقع ان تنتقل الأنظار في منطقة اليورو الي دول اخري , والتي ستتطلع الي اتفاق مماثل مع الدائنين في اطار اعادة هيكلة ديونها وهذه عوامل ضاغطة علي اليورو في الفترة المقبله .

علي صعيد البيانات الأقتصاديه امس, جدول البيانات كان حافلا بالعديد بالأحداث .. ابقي البنك المركزي الأوربي الفائدة دون تغيير عند مستوي 1.00% , وبينما شار السيد دراغي الي مخاطر النمو في منطقة اليورو , حيث خفض البنك توقعاته للنمو هذا العام حيث توقع انكماش الأقتصاد في منطقة اليورو , بينما توقع ارتفاع التضخم خلال هذا العام .. ما ابقي بنك انجلترا المركزي الفائدة دون تغيير عند مستوي (0.5%) , مع الأحتفاظ بمستوي مشتريات البنك من الأصول عند مستوي 325مليار باوند ,,وكذلك لم يغير البنك المركزي الكندي الفائدة امس وتركها عند مستوي 1% , واشار الي مخاطر منطقة اليورو , اضافة الي توقعات البنك للتضخم في كندا حيث اشار البنك الي بقاء مستويات التضخم خلال هذا العام تحت السيطره ...

اليوم السوق علي موعد مع بيانات هامة من امريكا , حيث بيان الوظائف الشهري , اضافة الي بيان الوظائف الكندي يتزامن مع البيان الأمريكي حيث تشير التوقعات الي استحداث حوالي 15 الف وظيفه في كندا مع بقاء نسبة البطاله عند مستوي 7.6% دون تغيير ..


بيان الوظائــف الأمريكيه لشهر فبراير 2012 :-

اسواق المال تتوقع ان يضيف سوق العمل العمل الأمريكي الشهر الماضي حوالي 210الف وظيفه , مع بقاء نسبة البطاله دون تغيير عند مستوي 8.3% , نشير الي الوظائف ارتفعت الي 243الف وظيفه في يناير , وكانت 203الف وظيفه في ديسمبر , بينما كانت قراءة نوفمبر من العام 2011 حوالي 157الف وظيفه و اكتوبر كانت 112الف وظيفه , بينما سبتمبر2011 كان مستوي التوظيف حوالي 202 , واذا تحصلنا اليوم علي اكثر من 200الف وظيفه هذا سيكون للشهر الثالث علي التوالي استحداث هذا المستوي من الوظائف في غير القطاع الزراعي .


أتجاهات الســوق :-

نتوقع تداولات جانبيه ,
نتوقع ضعف اليورو في الفترة المقبله..
نترقب اجتماع هام للisda