الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

[عبدالله كمال]

نجيب من خلال هذا الدرس على سؤالين مهمين بالنسبة للمتاجرين في الأسواق المالية، وهما

- ما الفرق بين التحليل الأساسى والتحليل الفنى؟

- أيهما أهم وأقوى في تحليل الأسعار في السوق؟


.

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

منهجية التحليل الاساسي لسوق العملات و الاسهم
التحليل الاساسي هو طريقة لتحليل الأسواق المالية بغرض التنبؤ بالأسعار. يركز التحليل الاساسي للفوركسعلى الحالة العامة للإقتصاد، و يبحث في العديد من العوامل بما في ذلك أسعار الفائدة و العمالة و الناتج المحلي الإجمالي و التجارة الدولية و التصنيع، و كذلك تأثيرها النسبي على قيمة العملة الوطنية التي ترتبط بها.

الفرضية الأساسية في التحليل الاساسي لسوق العملات - الفوركس، و كذلك الاسواق المالية الأخرى، هي أن سعر الأصل قد يختلف عن قيمته. لهذا السبب، قد تقوم بعض الأسواق في بعض الأحيان بتسعير أصل ما, بزيادة سعره أو تخفيضه على المدى القصير. يزعم الأصوليون أنه على الرغم من تسعيرها على المدى القصير، إلا أن الأصول ستعود دائمًا إلى سعرها الصحيح في النهاية. الهدف النهائي لإجراء التحليل الاساسي للأسواق المالية هو اكتشاف القيمة الحقيقية للأصل و مقارنته بالسعر الحالي و تحديد فرصة التداول منها.


هذا يوضح بشكل جيد ما الفرق بين التحليل الفني و التحليل الاساسي. على الرغم من أن التحليل الفني لا يكاد يهتم بأي شيء سوى السعر الحالي، فإن التحليل الاساسي يبحث في كل شيء ما عدا السعر الحالي. في حين أنه من الصحيح أن التحليل الاساسي قد لا يكون أفضل أداة لتحديد نقاط الدخول و الخروج و اعلى و ادنى مستوى متوقع للتحركات، إلا أنه من العوامل الأساسية للفوركس في تحديد إتجاه السوق و يجب على تحليلها أن يجيب على ما سيحدث في الفترات القادمة بعد الإعلانات و التصريحات عن هذه البيانات المذكورة أعلاه.

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

ما هو التحليل الاساسي؟
يعتمد التحليل الاساسي من طرق تحليل السوق, على تحليل الأخبار العالمية الإقتصادية, السياسية, الإجتماعية و كذلك البيانات السوقية و الإقتصادية المختلفة, مثل, أسعار الفائدة, الناتج المحلي الإجمالي, تقارير البيع بالتجزئة, تقارير الوظائف و البطالة, مستويات التضخم و المزيد منها. يعتمد التحليل الأساسي على الافتراضات للمدى القصير، بأن الأسعار ستتحرك و تتفاوت مع هذه التصريحات و الأخبار، ولكنها في النهاية سوف تعود إلى السعر "الصحيح". و تكون فرصة التداول هي بالضبط الفترة التي تحدث فيها هذه التحركات صعود و نزولاً أو العكس.


بشكل عام، لا يعتبر التحليل الاساسي لسوق الصرف الأجنبي الأداة التي توفر لك نقاط دخول و خروج دقيقة للتداولات. لذلك، يعتمد المتداولون المحترفون على مزج هذ النوع من طرق تحليل الفوركس مع التحليل الفني لكي يحصلو على افضل رؤية عن العرض والطلب و صورة السوق أمامهم.

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

إن الرسم البياني للأسعار له أهمية قليلة في التحليل الاساسي لسوق الفوركس. بدلا من ذلك، يستخدم المؤشرات الاقتصادية، بما في ذلك أسعار الفائدة و معدلات التضخم، أو نسب الميزان التجاري. يعتمد التحليل الاساسي على الافتراضات القائمة على ان في المدى القصير، قد تكون أسعار الأسواق المالية غير دقيقة و صحيحة تماماً، ولكنها في النهاية سوف تعود إلى السعر "الصحيح". و ان فرصة التداول هي بالضبط تلك الفترة في التصحيحات المسارية للأسعار.

بشكل عام، لا يعتبر التحليل الاساسي لسوق الصرف الأجنبي الأداة التي توفر لك نقاط دخول وخروج دقيقة للتداولات. ومع ذلك، فإن المتداولين المطلعين قادرون على التنبؤ بحركات السوق معه على المدى الطويل.

الخطاف في الأساسيات الإقتصادية هو أنه على الرغم من أن الدول تتصرف إلى حد كبير مثل الشركات، فإن عملاتها لا تتصرف تمامًا مثل أسهم الشركات في المقارنة.

لنوضح ذلك أكثر: بالنسبة للشركات، تعتمد صحتهم المالية بشكل مباشر على أسعار أسهمها و أيراداتها. و مع وجود إختلاف بين هذه الأهمية بالنسبة للبلدان. إن الإقتصاد المتنامي في الدولة لا يؤدي حتمًا إلى زيادة القيمة النسبية لعملتها. يحدث ذلك لأن هذه القيمة النسبية تعتمد على العديد من العوامل - ليس فقط المؤشرات الاقتصادية، ولكن أيضا السياسية, النقدية الوطنية، التحسينا
ت التكنولوجية العالمية، الأحداث الدولية، و حتى الكوارث الطبيعية.

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

التحليل الاساسي : أخبار جيدة - أخبار سيئة
ربما لاحظت أنه من الناحية العملية للغاية لمتداول الفوركس متوسط الخبرة، فإن التقارير الإخبارية هي التي تنتج حركات في الأسواق. كيف و لماذا يحدث هذا؟ هناك العديد من المؤشرات الاقتصادية التي يلاحظها الخبراء الماليون لأنها يمكن أن توفر تلميحات حول صحة الإقتصاد.

تم العثور على هذه المؤشرات في تقارير الأخبار و منافذ الأخبار. يتم إصدار بعضها أسبوعيًا، و يتم إصدار معظمها شهريًا و بعضها فصلياً كل ربع سنة من الزمن مثل الناتج المحلي الإجمالي. يمكنك تتبع هذه الإعلانات و التطورات من خلال المفكرة الإقتصادية للتداول الخاص بنا. الآن دعنا نقارن التحليل الفني والأساسي بتكرار تحديثات البيانات.

في حالة التحليل الأساسي لتداول العملات، تصل البيانات الجديدة كل ثانية في شكل عرض أسعار على الرسم البياني، في حين يتم نشر المؤشرات الأساسية مرة واحدة في الأسبوع على الأكثر. يتدفق رأس المال تدريجياً من البلدان التي تتراكم فيها بمعدل أبطأ، مقارنةً بالبلدان التي يمكن أن تتراكم فيها هذه البيانات الإقتصادية بمعدل أسرع.

هذا كل ما له علاقة في قوة أي إقتصاد. إذا كان من المتوقع أن يظل الإقتصاد قويًا، فسيظهر كمكان جذاب للاستثمار الأجنبي، لأنه من المرجح أن ينتج عوائد أعلى في الأسواق المالية حول. إطلع على مقالتنا لتتعرف على أهم الفرص في الأسواق المالية لعام 2020

بعد المرور بهذه الفكرة، من أجل الاستثمار، يتعين على المستثمرين أولاً تحويل رؤوس أموالهم إلى عملة البلد المعني. شراء المزيد من هذه العملة سيدفع الطلب في السوق، و يجبر العملة على الإرتفاع. لسوء الحظ، فإن الإقتصاد ليس بهذه البساطة فقط، و لهذا السبب فإن أمثلة الإقتصادات السليمة التي تظهر عملات ضعيفة لا تُعرف تاريخياً بالضبط. العملات ليست مثل أسهم الشركات كما ذكرنا سابقاً، و التي تعكس بشكل مباشر صحة الإقتصاد.

العملات هي أيضا أدوات يمكن التلاعب بها و إحتكارها من قبل صانعي السياسة - مثل البنوك المركزية و حتى التجار من القطاع الخاص مثل جورج سوروس مثلاً.

عندما يتم إصدار التقارير الاقتصادية، سيبحث المتداولون و المستثمرون عن علامات القوة أو الضعف في الاقتصادات المختلفة. إذا كان ميول السوق قبل صدور الأخبار و تميل في إتجاه معين, و تغير السعر قبل الإصدار يعرف باسم "التسعير في السوق" أو "Priced in Market". غالبًا ما يتسبب هذا في ضجة بسيطة عند إصدار البيانات الفعلية.

على العكس من ذلك، عندما يكون السوق غير متأكد - أو تختلف نتائج البيانات عما كان متوقعًا - قد يحدث تقلب حاد في السوق.

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

من المهم ان يتعلم اى متداول
نوعين من التحليل على الاقل
حتى يستطيع ان ينظر الى الشارت نظره مفصله واضحه
لكن من وجهه نظرى الخاصه
ان التحليل الفنى اهم من التحليل الاخبارى

لان عند احتراف التحليل الفنى تستطيع ان تكتشتف اماكن الانفجارات او بعض اماكن صناع السوق
وقد يفيدك هذا كثيرا فى التداول
وكما هوا معروف يوجد الكثير من انواع التحليلات الفنيه المشور والمعروفه
وكل منها له مدرسته الخاصه

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

الفرق بين التحليل الفنيِّ والتحليل الأساسيِّ
وبعد أنْ تحدثنا عن كل من التحليل الفنيِّ والتحليل الأساسيِّ، فسوف نتحدث بشكل مفصل عن الفارق بين التحليل الفنيِّ والتحليل الأساسيِّ لدراسة الاختلافات الجوهرية بينهما.


1- التحليلُ الأساسيُّ، هو طريقة لدراسة القيمة الحقيقية للأوراق المالية لتحديد فرص الاستثمار علَى المدى الطويل، وعلَى العكس من ذلك فإنَّ التحليلَ الفنيَّ هو وسيلة لتقييم وتوقع سعر ورقة مالية في المستقبل علَى أساس حركة السعر وحجم التداول، حيث يفترض كفاية هذه البيانات بالنسبة للتحليل الفنيِّ لتوقع ما الذي سيفعله السهم في المستقبل.

2- في التحليل الأساسيِّ يتم استخدام فترات بيانات فترة زمنية أطول لتحليل الأسهم، وهذا قياسًا إلى التحليل الفنيِّ، ومن ثَمَّ، فإنَّه يتم استخدام التحليل الأساسيِّ من قبل المستثمرين الذين يرغبون في الاستثمار في الأسهم لفترات زمنية طويلة، تمتد لسنوات عدة، وعلَى العكس من ذلك يتم استخدام التحليل الفنيِّ عند القيام بالمضاربة علَى فترات قصيرة نسبيًّا، مقارنةً بالمدى الزمنيِّ للتحليل الأساسيِّ.

3- إنَّ الفارقَ الزمنيَّ بين التحليلين ليس فقط مرتبطًا بطريقة التنبؤ واتخاذ القرارات الاستثمارية بل في هدفهم أيضًا؛ حيث يتعلق التحليل الفنيُّ بالتداول والمضاربة، ويتعلق التحليل الأساسيُّ بالاستثمار. بينما معظم المستثمرين يستخدمون التحليلَ الأساسيَّ لشراء أسهم الشركة أو الاحتفاظ بها، فإنَّ المتداولين يعتمدون علَى التحليل الفنيِّ لتحقيق أرباح قصيرة الأجل، (يجب الانتباه إلى أنَّ قصر المدى الزمنيِّ هو نسبيٌّ مقارنة بالتحليل الأساسيِّ؛ فالمضاربة ذاتها لها أكثر من مدى زمنيٍّ: مدى زمني قصير أو متوسط أو طويل، وجميعها ستكون أقل من المدى الزمنيِّ للاستثمار).

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

هذا موضوع يتكلم عن تاثير الاخبار على الشارت
وهوا ما يعرف بالتحليل الاخبارى اعتقد قد يفيد الكثير من المتداولين

https://www.arabicbroker.com/forum/showthread.php?t=74117

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

هل التحليل الأساسي أفضل من الفني أم أن العكس هو الصحيح؟ ... هذا ربما هو "جدال القرن" في الأسواق المالية. ولذلك ليس من المستغرب أن الكثير من المستثمرين وخصوصاً حديثي العهد منهم بسوق الأسهم لا يزالون مرتبكين غير قادرين على تكوين رأي واضح بشأن أي النهجين أفضل أو أيهما أكثر فاعلية.

أي شخص مهتم بسوق الأسهم بالتأكيد صادف مرة أو مرات مقالة أو فقرة تلفزيونية تتحدث عن مواضيع لها علاقة بالتحليل الفني أو الأساسي. ولكن بعضنا أحياناً قد لا يستطيع إدراك الاختلافات والمزايا التي يوفرها هذان النهجان. ولذلك، سنحاول في هذا التقرير أن نزيل بعضًا من حالات الارتباك التي تظهر على البعض عندما يحاولون المفاضلة بين التحليل الفني والأساسي.



تاريخ التحليل الأساسي والفني



إن التحليل الأساسي قديم قدم الأسواق المالية نفسها. وفي العصر الحديث يعتبر كل من "بنيامين جراهام" و"ديفيد دود" من الآباء المؤسسين لمنهجية التحليل الأساسي، والتي تم استعراضها على نحو مفصل في كتابهما الشهير "تحليل الأوراق المالية" (Security Analysis) الصادر في عام 1934.



في هذا الكتاب وضح الرجلان العوامل التي يجب على المستثمر فحصها والانتباه إليها قبل اتخاذه أي قرار استثماري. وشملت هذه العوامل على سبيل المثال لا الحصر، الأرباح والإيرادات ومعدلات النمو والتدفقات النقدية. وبالمناسبة، معظم المستثمرين يستخدمون هذا النوع من التحليل سواء كانوا يدركون ذلك أم لا.



في المقابل يعود تاريخ التحليل الفني الذي تطور بشكل كبير خلال القرن الماضي إلى ما يقرب من 100 عام.



ولعب "تشارلز داو" – أول رئيس تحرير لوول ستريت جورنال – دوراً محورياً في تطوير هذا النوع من التحليل.

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

لتحليل الفني :-

هوا دراسه الحركه الماضيه للاسعار على الرسوم البيانيه وملاحظه الاتجاهات السابقه لاستنتاج الاتجاهات المستقبليه للاسعار ..

مبادئ التحليل الفني :

حركه السعر تحسم كل شئ :-يعني هذا المبداء ان كل الحركات التي تحدث على الشارت سواء ناتجه عن احداث سياسيه او اقتصاديه تتلخص في حركه السعر لذلك فمتابعه السعر تعني الغنى عن متابعه أي شئ ( وهذا خطأ ) وهذا اكبر خطا يرتكبه المتداول الذي يعتمد على تحليل الفني فقط يجب تعلم على تحل الاساسي وربطه مع التحلبل الفني حيث نحن ندرس تلك الادوات لمعرفه المستقبل للسعر اما اذا انتظرنا لنشاهد فلن نكن الفاعلين الاساسين بالسوق ..
الاسعار تتحرك في اتجاهات :- يعني ان حركه السعر تتحرك في اتجاهات تستمر لفترات طويله حيث ان الدوله اذا دخلت في حاله انتعاش او كساد فان عاده ما تستمر لفتره طويله وليست قصيره حسب سياسه الدوله لذلك فان الصعود للسعر في حاله الارتفاع يستمر فتره على المدى الطويل والهبوط بالعكس ..
التاريخ يعيد نفسه :- ان المستثمرون هم من يصنعون السوق وهم بشر والبشر لهم طباع ونفس بشريه بين الطمع

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

نوهنا مسبقا ان التحليل الفنى وهوا اادوات يتم استخدامها لكى تزيد من فرص التداول بشكل جيد
وكثير نسمع عن انواع مختلفه
وما يهم ليس ان تعرف جميع الانواع ولكن الاهم ان يكون لك طريقه متاجره خاصه بيك
وان تتبع التحليل الاخبارئى لانه يعتبر العنصر الثانى
الهام لانه يحدد الاخبار القيوه التى قد يكون لها تاثير مهم وقوى على السوق
لذالك ما ننصح به دائما ان يتم تعليم نوعين التحاليل
كالتحليل الفنى
والتحليل الاخبارى

[عبدالله كمال]

رد: الفرق بين التحليل الأساسي والفني 2021

من المهم ان يتعلم اى متداول

نوعين من التحليل على الاقل
حتى يستطيع ان ينظر الى الشارت نظره مفصله واضحه
لكن من وجهه نظرى الخاصه
ان التحليل الفنى اهم من التحليل الاخبارى

لان عند احتراف التحليل الفنى تستطيع ان تكتشتف اماكن الانفجارات او بعض اماكن صناع السوق
وقد يفيدك هذا كثيرا فى التداول

وكما هوا معروف يوجد الكثير من انواع التحليلات الفنيه المشور والمعروفه
وكل منها له مدرسته الخاصه