شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام

تقليص
X
 
  • تصفية - فلترة
  • الوقت
  • عرض
إلغاء تحديد الكل
مشاركات جديدة

  • شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام

    أنواع شركات الوساطة


    تنقسم شركات الوساطة فى سوق العملات الأجنبية إلى نوعين رئيسيين وهما:

    ● صناع السوق (market makers)

    ● شبكات الاتصال الألكترونية (Electronics Communications Network -ECN)





    أولا :صناع السوق:

    الغالبية العظمى من الوسطاء عبر شبكة الأنترنت هم من نوعية صناع سوق، وتقوم هذه الشركات بشراء العملات من البنوك ومزودي الأسعار من خلال سوق الأنتربنك ثم تقوم ببيعها للمتداولين، وذلك مقابل الحصول على فارق سعري بين سعر العرض وسعر الطلب.

    ويكون الهامش الربهي (Spread) لديها ثابت.



    ثانيًا: شبكات الاتصال الإلكترونية : (Electronics Communications Network -ECN)

    هذا النوع من الوسطاء يقوم بتنفيذ أوامر التداول في سوق الانتربانك بشكل مباشر على أفضل الأسعار المتاحة، وفي مقابل ذلك يحصل على عمولة إضافية على التنفيذ، أي هامش ربحي (Spread) متغير.











    كيف تختار شركة الوساطة المناسبة؟

    قبل أن تختار شركة الوساطة عليك بالأسئلة التالية:

    ● هل توفر الشركة حسابات خالية من فوائد التبييت؟

    في سوق العملات هناك ما يسمى بفوائد التبييت (Rollover)، وهي الفارق بين معدل الفائدة لعملة الأساس والعملة المقابلة، ويتم إضافتها أو خصمها من الحساب يوميًا في الساعة العاشرة مساءً بتوقيت جرينتش.

    وحيث تعتبر هذه الفوائد ربوية، يجب التأكد من أن الوسيط يوفر خدمة الحسابات الإسلامية الخالية من فوائد التبييت، حتى لا تتعارض المتاجرة مع الشريعة الإسلامية.



    ● هل الشركة خاضعة للهيئات الرقابية التنظيمية؟

    لا يعني كَوْن الفُوركْس سوقًا تتم تداولاته عبر شبكات الاتصال أنه لا يخضع للجهات الرقابية، فكل دولة تكون بها جهات رقابية تنظيمية لأسواق المال يجب أن تخضع لها شركات الوساطة في هذ الدولة.

    والوظيفة الرئيسية للجهات الرقابية هي حماية المستثمرين من أي تلاعب قد تقوم به الشركات ضد مصلحتهم، لذلك فالحذر كل الحذر من اختيار شركة غير خاضعة لجهة رقابية معروفة.

    وفيم يلي أهم الجهات الرقابية الموثوقة في العالم:

    الولايات المتحدة الأمريكية: هيئات NFA و CFTC
    بريطانيا: هيئة FSA
    سويسرا: هيئة SFBC
    أستراليا: هيئة ASIC
    كندا: هيئة IIROC
    هونج كونج: هيئة SFC



    ● هل توفر الشركة منصة تداول جيدة وبأشكال مختلفة؟

    ينبغي أن يوفر الوسيط منصة تداول جيدة تحتوي على كل ما يحتاجه المتاجر بشكل بسيط وسهل، ويجب مراعاة أن تكون منصة التداول متوفرة بأكثر من شكل.

    فتكون في شكل برنامج يتم تنصيبه على الحاسب الآلي، وبرنامج للمتاجرة المباشرة على الانترنت، وبرنامج للمتاجرة على الهاتف الجوال، وذلك حتى تتوفر لك إمكانية المتاجرة تحت أي ظرف.

    وللتعرف على منصات وبرامج التداول يرجي متابعة الروابط التالية: شرح برامج التداول والتحليل.



    ● هل توفر الشركة دعم فني جيد وخدمة عملاء قوية لعملائها؟

    لأن سوق العملات يعمل على مدار 24 ساعة، فلابد أيضًا من توافر دعم فني وخدمة عملاء على مدار 24 ساعة، حتى يمكن الرجوع إليهم في أي وقت وعند وجود أي استفسار، وينبغي التأكد من ذلك في شركة الوساطة التي تختارها.

    كما ينبغي التأكد من تنوع وسائل الدعم من المحادثة المباشرة على الموقع الإلكتروني للشركة، والمحادثة الهاتفية، والبريد الإلكتروني.



    ● هل توفر الشركة فروق أسعار جيدة؟

    قد يظن البعض أن فروق الأسعار القليلة هي أفضل مميزات الشركة، ولكن يجب الحذر من هذه النقطة فإذا أصبحت فروق الأسعار منخفضة بشكل واضح ومبالغ فيه، يكون في ذلك إشارة واضحة لعدم مصداقية الشركة.

    وذلك حيث أن شركات الوساطة تشتري من البنوك بكميات كبيرة ثم تقوم بتجزئة ما تم شراؤه للعملاء، وتربح من الفارق بين سعر الشراء وسعر البيع، فإذا كان هذا الفارق ضئيلًا جدًا فما هو ربح الشركة؟!

    وأيضًا فروق الأسعار الكبيرة بشكل مبالغ فيه غير مرغوبة، لذا فيجب اختيار شركة وساطة ذات فروق أسعار مناسبة وجيدة.



    ● هل تنفذ الشركة أوامر التداول بسرعة؟

    وهي من أهم النقاط التي يجب مراعاتها عند اختيار الشركة، وذلك حتى تضمن تنفيذ أوامرك عند الأسعار التي ترغب فيها بما يخدم أهدافك، وإذا كانت الشركة تتأخر في تنفيذ الأوامر وتكرر ذلك فينبغي عليك التفكير في شركة وساطة أخرى.



    ● هل تتمتع الشركة بمصداقية في التعامل مع أخطائها؟

    قد تحدث أخطاء أثناء التداول، وهو أمر طبيعي ومن المهم جدًا اختبار مصداقية الشركة في التعامل مع أخطائها، هل تعترف بها وتقوم بإصلاحها في حالة تضرر العميل؟ يجب أن تتأكد من كون الشركة كذلك.


  • #2
    رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام



    الهيئات الرقابية على شركات الوساطة في سوق العملات

    1 - الهيئات الرقابية الأميركية (cftc,nfa)

    2 - الهيئة الرقابية البريطانية (fsa)

    3 - الهيئة الرقابية لجزر العذراء البريطانية (bvi fsc)

    4 - قانون توجهات الأسواق المالية (mifid)

    5 - الهيئة الرقابية السويسرية (sfbc)

    6 - الهيئة الرقابية الاسترالية (asic)

    7 - الهيئة الرقابية الكندية (iiroc)

    8 - هيئة هونج كونج (sfc)





    تعليق


    • #3
      رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام



      1 - الهيئات الرقابية الأمريكية (CFTC, NFA)



      هيئة (CFTC) هي اختصار لـ (Commodity Futures Trading Commission)، وتعني هيئة المتاجرة في السلع الآجلة، وهي هيئة تابعة للكونجرس الأمريكي، تقوم بتنظيم العمل في الأسواق المالية والرقابة عليها للحد من المخالفات، وتصل صلاحياتها لإغلاق شركات الوساطة إذا تجاوزت القوانين وذلك بناءً على ما تصدره هيئة (NFA) من قوانين.

      الموقع الرسمي للهيئة :

      http://www.cftc.gov/index.htm


      2. هيئة (NFA)

      هي اختصار لـ (National Futures Association) وتعني هيئة الوطنية للعقود الآجلة، وهي تابعة لهيئة (CFTC) وتقوم بحماية المستثمرين من شركات الوساطة، ولها الصلاحية في تنفيذ العقوبات على شركات المخالفة للقوانين الهيئة.



      الموقع الرسمي للهيئة:
      http://www.nfa.futures.org

      تعليق


      • #4
        رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام


        2 - الهيئة الرقابية البريطانية (FSA):



        هي هيئة الخدمات المالية في بريطانيا (Financial Service Authority)، وتقوم على تنظيم العمل في الأسواق المالية والحفاظ على كفاءة العمل بها، وحماية المستثمرين من مخالفات شركات الوساطة ومساعدتهم في دخول صفقات عادلة من خلال ما تصدره من قوانين، كما أنها تقوم تنفيذ العقوبات على الشركات المخالف.


        الموقع الرسمي للهيئة:

        www.fsa.gov.uk

        تعليق


        • #5
          رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام



          3 - الهيئة الرقابية لجزر العذراء البريطانية (BVI FSC)



          الهيئة الرقابية لجزر العذراء البريطانية (FSC)

          هي هيئة الخدمات المالية (FSC) وهي اختصار لـ (Financial Services Commission)، وتقوم بالرقابة على شركات الوساطة داخل إطار جزر العذراء البريطانية (British Virgin Islands - BVI)، ويطلق على الهيئة (BVI FSC).

          كما أنها تخضع إلى القانون الجديد المنظم لأعمال الاستثمار وأسواق الأوراق المالية المعرف بـ (SIBA) وهو اختصار لـ(Securities and Investment Business Act)، لعام 2010 م والذي يهدف إلى:

          تنظيم ومتابعة الشركات والأفراد الذين يمارسون الأعمال التجارية والاستثمارية، داخل جزر العذراء البريطانية والتأكد من تنفيذ جميع القوانين والتشريعات الهيئة.
          إلغاء قانون لعام 1996م لصناديق الاستثمار، واستبداله بأنظمة متطورة اخرى.
          إبتكار نظام جديد لمراقبة واكتشاف أي تلاعب أو تزوير في التعاملات المالية، أو أي تدخلات غير قانونية داخل السوق.
          ضمان التأمينات المالية الكافية للشركات والأفراد، داخل جزر العذراء البريطانية.


          وهي تقوم بالرقابة والتنظيم على جميع الخدمات والأنشطة المالية والتجارية لشركات الوساطة الخاضعة لها، لضمان تنفيذ جميع القوانين والتشريعات، وتهدف إلى:

          تقوم بالاشراف على جميع الشركات والأفراد، وتأكد من صلاحيتها في ممارسة الخدمات المالية والتجارية في إطار القوانين والتشريعات.
          رصد وكشف جميع المخالفات المالية ومعاقبة المتسبب فيها.
          الحفاظ على أموال المستثمرين من أي تلاعب.
          تسهيل وضمان عمليات انتقال رؤوس الأموال بين الدول.
          الحفاظ على الثقة المحلية والدولية في صناعة الخدمات المالية والمساهمة في نمو هذه الصناعة وتنميتها.
          مراقبة جميع الشركات والأفراد لضمان تنفيذ جميع القوانين والتشريعات ومعاقبة من يخالف القوانين.
          العمل على تحسين فهم المستثمرين للفوائد والمخاطر المرتبطة بالأسواق المالية.
          توفير نظام تعليمي مستمر للمستثمرين في مجال الخدمات المالية، ونشر التوعية اللازمة لتجنب المخاطر المالية.
          ضمان الشفافية في التعاملات.
          ضمان قوانين ومصالح ملاءمة للبيئة التنظيمية التي توفر للمؤسسات المالية نوعية المنتجات والخدمات تعود بالمنفعة الاقتصادية على جزر العزراء البريطانية.

          تعليق


          • #6
            رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام



            4 - قانون توجهات الأسواق المالية (MIFID)]



            قانون توجهات الأسواق المالية (MIFID) وهي اختصار لـ (Markets in Financial Instruments Directive)، وهو قانون الاتحاد الأوروبي الذي يقوم على تنظيم ومراقبة الخدمات الاستثمارية والمالية وتوجيها بشكل متناسق بين 30 دولة داخل منطة الاقتصادية الأوروبية.

            وتنحصر الأهداف الرئيسية للهذا القانون، في رفع مستوى المنافسة بين الشركات والحماية للمستثمرين في مجال الخدمات المالية والاستثمارية.

            تتكون قواعد (MIFID) من:

            جودة تنفيذ الأوامر ومواجهة المشكلات، في (مدى مصدقية الشركة في تعامل مع أخطائها، سرعة تنفيذ أوامر التداول، الدعم الفني، والعمولات، ... إلخ).
            تقسيم العملاء إلى فئاتان، مستثمرين أفراد أو شركات، وذلك لتوفير أقصى حماية ممكنه لهم وقدرة على توفير التوعية كاملة لهم.
            توفير الشفافية العالية في تحويل الأموال بين و خارج دول الاتحاد الأوروبي.
            تراقب الشركات الاستثمارية المالية وشركات إدارة الأصول والعقود المستقبلية، وتحرص على تطبيق جميع القوانين والتشريعات.

            تعليق


            • #7
              رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام


              5 - الهيئة الرقابية السويسرية (SFBC)

              هي الهيئة المصرفية الاتحادية في سويسرا (Swiss Federal Banking Commission)، وتقوم بتنظيم وتحسين أداء الأسواق المالية حرصًا على توفير الحماية وتحقيق الثقة وضمان الشفافية بين المستثمرين وشركات الوساطة، كما أنها تقوم بتنفيذ العقوبات على الشركات المخالفة لما تصدره من قوانين، بما يدعم استقرار النظام المالي والمصرفي.




              الموقع الرسمي للهيئة :

              http://www.assetrecovery.org

              تعليق


              • #8
                رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام


                الهيئة الرقابية الاسترالية (ASIC):



                وهي هيئة الأوراق المالية والاستثمارية في أسترالية (Australian Securities And Investments Commission)، وتسعى لرفع سمعة الاقتصاد الاسترالي وذلك عن طريق تسهيل التجارة الدولية وعمليات انتقال رؤؤس الأموال، وتحقيق الثقة للمستثمرين والمستهلكين في النظام المالي السويسري، وتقوم أيضًا بالرقابة على شركات الوساطة وتحرص على أن جميع الشركات تقوم بخدمة المستثمرين بشكل صحيح.

                تعليق


                • #9
                  رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام



                  7 - الهيئة الرقابية الكندية (IIROC):



                  وهي اختصار لـ(Investment Industry Regulatory Organization of Canada)، وتعني الهيئة التنظيمية للاستثمار بكندا، وهي هيئة كندية ذاتية التنظيم تختص بالرقابة على الوسطاء والنشاطات الاستثمارية في جميع الأسواق المالية في كندا. وتختص الهيئة بوضع وتنفيذ القواعد المتعلقة بكفاءة النشاط الاستثماري سواءً للشركات أو المتاجرين الأفراد المسجلين لديها.

                  الموقع الرسمي للهيئة:

                  http://www.iiroc.ca

                  تعليق


                  • #10
                    رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام



                    8 - هيئة هونج كونج (SFC)

                    وهي لجنة الأوراق والعقود المستقبلية (Securities and futures Commission)، ومقرها في هونج كونج وتعتبر أحد أقوى الهيئات الرقابية على الأسواق المالية، وتختص الهيئة في التنظيم والرقابة على الأوراق المالية والعقود المستقبلية في هونج كونج.



                    الموقع الرسمي للهيئة:

                    www.sfc.hk

                    تعليق


                    • #11
                      رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام

                      شرح منظم و مرتب جيد جدا ، و اعتقد ان الناس الجديدة تحاول تتعب شوية و تقرا المواضيع ديه لانها اهم حاجة لان كل شوية يطلع عضو يتنصب عليه وبوجهة نظرى انه يتحمل خطئه لعدم البحث قبل الدخول فى المتاجرة و الانجذاب للعروض و النصب اللى بيحصل من دعايات الشركات

                      تعليق


                      • #12
                        رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام

                        اخي الكريم كيفيه اختبار بان الاوامر الذي اقوم بعملها سواء بيع او شراء انها بنفس وقت السوق ولا يوجد فارق زمني

                        هل يوجد امر معين او ادات لختبار هذا الشئ

                        تعليق


                        • #13
                          رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام

                          المشاركة الأصلية بواسطة zakariya مشاهدة المشاركة
                          اخي الكريم كيفيه اختبار بان الاوامر الذي اقوم بعملها سواء بيع او شراء انها بنفس وقت السوق ولا يوجد فارق زمني

                          هل يوجد امر معين او ادات لختبار هذا الشئ

                          يجب ان تكون مع شركة مرخصة بجهة قانونية قوية لان لو حدث تلاعب من الشركة

                          الجهة الراقبية ترفض عليها عقوبات

                          تعليق


                          • #14
                            رد: شــركات الوســاطة انواعها وكيفية اختيارها ::: هــــــــام

                            المشاركة الأصلية بواسطة bony2 مشاهدة المشاركة
                            شرح منظم و مرتب جيد جدا ، و اعتقد ان الناس الجديدة تحاول تتعب شوية و تقرا المواضيع ديه لانها اهم حاجة لان كل شوية يطلع عضو يتنصب عليه وبوجهة نظرى انه يتحمل خطئه لعدم البحث قبل الدخول فى المتاجرة و الانجذاب للعروض و النصب اللى بيحصل من دعايات الشركات

                            بارك الله فيك

                            تعليق

                            يعمل...
                            X