التحليل اليومي لسوق العملات لشركة startforex

[startforex]

بسم الله الرحمن الرحيم

أقوى التحليلات لسوق تجارة العملات ( forex ) من قبل السيد امين قسوم ، المحلل الاقتصادي الرائد في startforex

الاسواق بترقب مستمر

سجلت اسواق الاسهم نهاية الاسبوع الماضي انخفاضا حادا بعد ارتفاع حاد سجلته يوم الخميس وذلك استمرارا للتردد الذي تسير بحسبه في الاشهر الاخيرة وساشير الى عدة نقاط هامة جدا بالنسبة للمؤشرات اهمها الداو جونس :

1. يوم الخميس السابق سجل مؤشر الداو جونس انخفاضا حاد جدا في بداية التداول وقد كان قريبا جدا من القاع الاخير الذي سبق وسجله بمقربة مستوى 7800 الا انه وفي غضون ساعات من اغلاق التداول قام بالتفاف حاد ليغلق دورته بارتفاع فاق 6.5% وذلك ما يسمى بعملية جمع البضائع وفي مثل هذه الحالة الاسهم الامريكية .بكلمات اخرى فانه عند وصول الداو جونس الى مستوى معين هنالك العديد من المؤسسات التي ترى في هذه الاسعار فرصة للشراء وبالتالي تحول الانخفاض الحاد الى ارتفاع وهو ما شهنداه في اخر قاع سجله الداو جونس بعد ان تحول انخفاض بما يقارب 8% الى اغلاق عند دورة الافتتاح.

2. المعروف عن اسواق الاسهم في فترة انهيار اقتصادي بانها لا تعلن متى تصل القاع والازمة الاقتصادية عادة ما تستمر 1-3 سنوات وبالنظر الى السنوات ال 10 الاخيرة فان اسواق الاسهم في هذه المرحلة سجلت انخفاضا يشير الى وضع مختلف وغريب جدا وهذا ما تنبا به وورن بافت الذي اشار في سنة 1997 بان السنوات القادمة ستكون ذات فائدة متوسطة اقل من ذي قبل وهو نفسه الذي اشار سنة 1974 بان اسعار اسواق الاسهم حينها تشكل فرصة ذهبيه للسنوات القادمة . وورن بافت الذي يعتبر اغنى رجل في العالم صرح من خلال مقال نشر في صحيفة TIMES في السابع عشر من الشهر السابق بان الاسعار الحالية هي فرصة تاريخية وبان هذا الوقت هو الوقت المناسب لشراء الاسهم في الولايات المتحدة. فهل سيصدق هذه المرة ايضا ؟

3. الداو جونس وغيره من المؤشرات الهامة الاخرى حافظ على القاع الاخير الذي سجله الشهر السابق وبالرغم من التردد الحاد الذي يمر به في الفترة الاخيرة او حتى الاسابيع الاخيرة فان القاعدة التي يبنيها عادة ما تستبق سلسلة من الارتفاعات التي تستغرق وقت لكي تحصل . الحفاظ على القاع الاخير هام وضروري جدا وسنرى اذا ما سيستطيع الداو جونس وغيره من المؤشرات الحفاظ على ذلك .

4. العلاقة التي باتت بين الازواج الرئيسية واسواق الاسهم علاقة ملفتة للنظر حيث في الماضي سجل الدولار الامريكي ارتفاع عند تسجيل اسواق الاسهم ارتفاعات تراوحت بين طفيفة وحادة اما الان وبسبب الفائدة المنخفضة جدا للدولار الامريكي نرى عملية عكسية اي انخفاض في قيمة الدولار الامريكي وارتفاع في قيمة باقي العملات او ما يسمى بالازواج الرئيسية وذلك بسبب ان الدولار الامريكي بات يشكل ممونا لصفقات فارق الفائدة التي تطيب مع عودة الشراهية للاسواق وحب المخاطرة .

5. اسواق الاسهم في الولايات المتحدة اتمت في انخفاضها ما يقارب 50% من القمة الاخيرة التي سجلتها العام الماضي وفي بعض الاحيان ما يزيد عن 61.8% لمسيرة الارتفاع الاخيرة الامر الذي يشير الى احتمال تكون قاع حالي وكما هو معروف فان اسواق الاسهم عادة ما تستبق الواقع الاقتصادي ولذلك فمن المحتمل ان نرى ارتفاعات طيبة قبل تحول ملفت وواضح في الاقتصاد الامريكي الذي انزلق الى ركود حاد جدا سيستمر السنة القادمة بحسب التوقعات .

الدولار الامريكي

الدولار الامريكي تابع ارتفاعه نهاية الاسبوع الماضي في ظل انخفاض اسواق الاسهم وقيمة باقي العملات .هذا الاسبوع هو اسبوع حافل بالمعطيات الاقتصادية التي ستصدر في العديد من الدول وعلى راسها الولايات المتحدة كمعطى الانتاج الصناعي الذي سيصدر اليوم ومعطيات مؤشر سعر المستهلك والمنتج التي عادة ما تؤثر على حركة الدولار الامريكي بشكل حاد جدا.
تطرق رئيس البنك الاحتياطي المركزي في الولايات المتحدة بن برننكي الاسبوع الاخير الى الوسائل التي سيستخدمها البنك اذا ما لزم الامر ذلك ولم ينف احتمال خفض اخر للفائدة في الولايات المتحدة.

سبق واشرت الى المثلث التقني الواضح من خلال حركة الدولار الامريكي الذي تم اختراق سقفه العلوي كما هو مبين في الرسم البياني التالي الا ان حفاظه على القمة الاخيرة التي سجلها يحافظ بدوره على الفرضية التي تنص بان الازواج تعد العدة لتصحيح حاد جدا مقابل الدولار الامريكي .

XAUUSD

مسيرة الذهب غامضة بعض الشيء ولا يمكن الاشارة الى اهداف معينه حيث نرى ان الذهب ما زال يسجل تردد معين دون تحديد سقف علوي او سفلي واضح ولذلك فالمتاجرة في الذهب ستكون متعلقة بشكل مباشر بحركة الدولار الامريكي وباقي الازواج حيث ارتفاع اسعار البضائع بشكل عام يتناسق مع ارتفاع الازواج الرئيسية في قيمتها.

النفط Crude Oil

السؤال الذي يطرح عالميا هو الى اي هدف سيصل سعر النفط ومتى سنرى تغيير اتجاه في مسيرة النفط لكي يعود الى الارتفاع بشكل رئيسي .حتى يتم ذلك نحن بحاجة الى توفر عدة شروط اهمها :

1. الحفاظ على القاع الاخير الذي يسجله النفط وفي مثل هذه الحالة لم يتم تسجيل قاع واضح بعد ان كسر النفط حاجز 61 دولار الى الاسفل . على النفط الان ان يسجل قاع في المدى المتوسط والقريب لكي يتم بناء قاعدة لسلسلة من الارتفاعات .
2. النفط يسير ضمن سلسلة من الانخفاضات بشكل واضح جدا والقمم التي يسجلها من مستوى 147 مرتبة بشكل تنازلي . عدا عن ذلك فان معدلات الحركة في المدى المتوسط والبعيد تشير الى استمرار الانخفاض وقوة هذا الاتجاه في المدى القريب. قبل تغيير اتجاه من الممكن ان نرى النفط يسير ضمن نفق هاوي يتم اختراق سقفه الاعلى .

EURUSD

حركة الزوج في المدى القريب شائكة وغامضة بعض الشيء حيث ظهر تردد معين في مسيرة الزوج مع الحفاظ على القاع الاخير الذي سجله وفي ذلك اشارة الى احتمال تسجيل ارتفاع في الايام القريية كما سبق واشرت نهاية الاسبوع الماضي. عملية تغيير اتجاه عادة ما تستغرق وقت وهي بحاجة لان تفي بعدة شروط واذا ما كان الحديث عن تغيير اتجاه في المدى البعيد فالامر يستغرق عدة اسابيع واذا ما كان التصحيح سريعا فان ذلك يشير الى ان الارتفاع مؤقت فقط وسرعان ما سيعود الزوج الى الانخفاض . الزوج طالما بقي فوق مستوى 1.2328 فانه على الارجح سيصوب نحو مستوى 1.30 .

مستويات الدعم 1.2455 1.2342 1.2170
مستويات المقاومة 1.2740 1.2912 1.3025

GBPUSD

الزوج وبالرغم من اختراقه مستوى دعم من العيار الثقيل فانه يسير ضمن نفق هاوي عادة ما يستبق تغيير اتجاه في حالة اختراق السقف العلوي. طالما بقي الزوج ضمن هذا النفق فانه سيستمر في تسجيل انخفاضات ضمن نطاق هذا النفق ومسالة تحديد قاع ستكون مشروط باختراق عادة ما تتبعه عودة الزوج لملامسة السقف العلوي مرة اخرى قبل ارتفاع اخر . في المدى القريب من الصعب جدا الاشارة الى قاع معين ولكن اذا ما سجلت الازواج الرئيسية ارتفاعا في الايام القريبة فانه على الارجح ان يسجل الباوند ارتفاع هو الاخر .

مستويات الدعم 1.4616 1.4487 1.4317
مستويات المقاومة 1.4915 1.5085 1.5214

امين قسوم
المحلل الاقتصادي الرائد في startforex